В Реестр зеленых и социальных облигаций INFRAGREEN включен выпуск зеленых облигаций банка «Центр-инвест» на сумму 300 млн руб. и выпуск социальных еврооблигаций РЖД на сумму 25 млрд руб. В результате в Реестр включено 19 выпусков зеленых и социальных облигаций 7 эмитентов, которые привлекли на рынке 150,53 млрд руб., 500 млн EUR и 250 млн CHF (или более 210 млрд руб.).
Зеленые облигации коммерческого банка «Центр-инвест»
9 декабря 2020 года коммерческий банк «Центр-инвест» завершил размещение на Московской бирже второго выпуска зеленых облигаций на сумму 300 млн руб. в рамках Программы биржевых облигаций серии 001Р.
Рейтинговое агентство АКРА подтвердило соответствие проектов, планируемых к рефинансированию за счет привлекаемых от выпуска зеленых облигаций средств, международно признанным принципам и стандартам в сфере экологии и/или «зеленого» финансирования (в соответствии с Стандартами эмиссии, утвержденными Положением Банка России от 19.12.2019 № 706-П).
В пресс-релизе АКРА отмечается, что представленные банком «Центр-инвест» 45 проектов на сумму около 387,2 млн руб. относятся к категории «Экологически чистый транспорт», а их общее направление — повышение энергоэффективности сельскохозяйственной техники. Финансирование указанного направления проектов за счет выпуска «зеленых» долговых инструментов допускается как в международной, так и в российской практике. В данном случае «Центр-инвест» рефинансирует кредиты, выданные для проведения замены старой сельскохозяйственной техники (комбайны и тракторы) более экологичными и энергоэффективными моделями. Реализация этих проектов позволяет добиться существенного положительного эффекта с точки зрения экологии: суммарно для всех 45 проектов объем выбросов парниковых газов снизится на 6 400 тонн СО2-эквивалента в год. АКРА отмечает, что все средства, привлеченные за счет выпуска «зеленых» облигаций, будут направлены исключительно на рефинансирование ранее выданных «зеленых» кредитов.
Облигациям присвоен максимально возможный уровень оценки GR1, который в том числе означает, что подходы эмитента к отбору проектов и управлению привлеченными средствами соответствуют таксономии Международной ассоциацией рынков капитала (ICMA) и имеют положительный экологический эффект.
В заключении рейтингового агентства также отмечено, что стратегия банка направлена на устойчивое развитие, а экологическая ответственность входит в число ключевых приоритетов наряду с развитием традиционных банковских продуктов и услуг.
АКРА также подтверждает соответствие выпуска ПАО КБ «Центр-инвест» указанным методическим рекомендациям ВЭБ.РФ.
В конце ноября 2020 года Банк «Центр-инвест» погасил первый выпуск банковских «зеленых» облигаций в России на сумму 250 млн руб. Экологический эффект от первого «зеленого» выпуска равен сокращению ежегодного количества выбросов СО2 на 4,6 тысячи тонн, что эквивалентно высадке 187 000 деревьев.
Социальные еврооблигации ОАО «РЖД»
RZD Capital Plc, дочерняя компания ОАО «РЖД», разместила социальные еврооблигации на сумму 25 млрд руб. Спрос превысил 32 млрд рублей, что позволило увеличить изначальный объем размещения практически в 2 раза и установить ставку купона на уровне 6,598%.
Средства от размещения будут направлены на финансирование и рефинансирование расходов, связанных с реализацией социальных проектов, которые включены в Концепцию финансирования социальных проектов ОАО «РЖД», в том числе проекты повышения транспортной доступности, предоставления медицинских и образовательных услуг и др.
Выпуск был подготовлен в соответствии с Принципами социальных облигаций Международной ассоциации рынков капитала (International Сapital Markets Association's Social Bond Principles). Подтверждение о соответствии было предоставлено компанией Sustainalytics, ведущим независимым экспертом и рейтинговым агентством в сфере ESG.
Кроме выпуска социальных облигаций ранее РЖД разместил три выпуска зеленых облигаций. В мае 2019 года компания RZD Capital Plc разместила зеленые еврооблигации объемом 500 млн евро, ставкой купона 2,2% и сроком погашения 8 лет для финансирования и рефинансирования кредитов, привлеченных на покупку пассажирских поездов «Ласточка» и электровозов. В марте 2020 года RZD Capital Plc разместила второй выпуск зеленых облигаций объемом 250 млн швейцарских франков. Ставка купона составит 0,84%, срок обращения – 6 лет. Поступления от размещений зеленых выпусков РЖД также планирует использовать для финансирования зеленых проектов, в числе которых – приобретение электровозов или электричек, в частности, скоростных электропоездов «Ласточка». В конце сентября 2020 года на Московкой бирже был размещен третий выпуск зеленых бессрочных облигаций РЖД на сумму 100 млрд руб. по ставке 7,25% (или ОФЗ + 1,65%).
INFRAGREEN помимо Реестра зеленых и социальных облигаций ведет Реестр стратегий ответственного инвестирования, а также Реестр фондов ответственного инвестирования.
В Реестр индивидуальных стратегий ответственного инвестирования INFRAGREEN включено семь стратегий. УК «Альфа-Капитал» с октября 2019 года предлагает своим клиентам стратегию «Альфа Зеленые инвестиции», предполагающая инвестиции в инструменты в соответствии с социально и экологически значимым принципам с учетом воздействия, которое инвестиции оказывают на окружающий мир. Sberbank Private Banking предлагает три стратегии ответственного инвестирования SPB Circular Economy Index, Solactive SPB Foodtech Index и SPB Women Impact EUROPE Index. Росбанка предлагает структурный продукт L’Hermitage Private Banking на акции бенефициаров европейского «зеленого соглашения», целью которого является изменение энергетического баланса Европы к 2050 году и повышение независимости экономики от климатических изменений. Некоммерческое сообщество инвесторов Angry Bonds сформировало свой модельный условный портфель зеленных ценных бумаг Angry Bonds. Купонный продукт БКС основан на акциях американских компаний, которые придерживаются принципов ESG. Доходность продукта зависит от динамики акций пяти американских компаний.
Российские управляющие компании сформировали пять фондов ответственного инвестирования. Из пяти фондов ответственного инвестирования, два - это биржевые паевые фонды «РСХБ Управление Активами» и «Сбербанк Управление Активами», основанные на Индексе МосБиржи — РСПП Вектор устойчивого развития, полной доходности брутто. Базой для создания индексов Московской биржи послужили результаты анализа показателей устойчивого развития (ESG), который проводится ежегодно РСПП в рамках составления одноименных индексов устойчивого развития. Индекс рассчитывается с 18 мая 2020 года. Кроме того на рынке представлены три открытых паевых фонда УК «Райффайзен Капитал» и ВТБ Капитал Инвестиции.
На днях БПИФ РФИ «РСХБ - Индекс МосБиржи - РСПП Вектор устойчивого развития, полной доходности брутто» ООО получил первый в России рейтинг ESG на уровне BBB (esg) от европейского Рейтингового агентства RAEX-Europe, что является достаточно высоким уровнем управления ESG рисками.
С Реестрами российского рынка зеленых финансов INFRAGREEN можно ознакомиться по ссылке.
